2026-10基金运营月报

本期统计2026年10月1日至31日按原文日期归期的已收录资讯。以下按地区和主题择要，咨询稿、专业解读及正式安排分别注明。

境内基金

监管报送与披露

证监会就公募基金运作办法及基金合同配套规则公开征求意见：证监会就公募基金运作办法及基金合同配套规则征求意见，涉及管理人职责和权益基金运作；仍处咨询阶段。证监会就私募投资母基金管理规定征求意见，拟明确分类、投资层级与穿透管理：私募投资母基金管理规定草案涉及分类、投资层级、穿透管理与托管，尚未正式实施。

估值与净值

中基协就八项基金估值自律规则修订征求意见，10月30日截止：中基协就八项基金估值自律规则修订征求意见，范围涵盖停牌股票、固定收益及私募非上市股权等，10月30日为原公告反馈截止日；均为草案。

托管与清算

央行设立债市非银大额赎回互换便利，公募管理人列入特定情景支持范围：央行设立债市非银大额赎回互换便利，适用公告所述特定流动性风险情景。中国结算深圳分公司修订协议回购登记结算指南，纳入债券ETF并调整解除质押交收：中国结算深圳分公司将债券ETF纳入协议回购，并把解除质押结算调整为实时逐笔全额交收。上交所将启动资产支持证券集中簿记建档，设过渡期至2027年3月底：上交所安排11月2日起启动资产支持证券集中簿记功能，并设置至2027年3月底的过渡期。

TA与投资者服务

中国基金报报道金融产品网络营销问答：支付页面、转接和企业微信内容审核：中国基金报报道网络营销问答涉及第三方平台转接、支付页面展示及企业微信内容审核；本轮未核验协会问答原件。

同业实践

中信托管部梳理私募备案反馈案例，涉及信披、短赎与流动性：中信托管部的备案反馈案例涉及信披渠道、赎回凭证和主从基金流动性等；这是服务机构归纳，不能当作协会正式审核口径。

境外基金

监管报送与披露

美国SEC列出2027财年基金和投资顾问检查重点，涵盖费用、估值与流动性：美国SEC列出2027财年基金检查重点，包括费用、估值和流动性；该优先事项本身不新增法律义务。BVI自2027年起强制使用CRS XML 3.0，旧版申报须于11月30日前更正：BVI税务局宣布2027年起CRS申报使用XML 3.0，旧版更正及遗漏账户补报截止日按原通知为2026年11月30日。

估值与净值

SFC公布零售基金守则咨询结论，计划11月实施衍生品及流动性管理调整：香港证监会公布零售基金守则咨询结论，计划于11月调整衍生工具风险计量及流动性管理；既有认可基金一般获12个月过渡期。

托管与清算

ESMA完成欧盟证券T+1结算监管框架，首批分配与确认要求12月适用：ESMA说明欧盟T+1结算相关分配与确认要求自12月7日起适用，整体结算周期计划在2027年10月11日转换。

TA与投资者服务

CSSF代币化FAQ明确登记分工、份额统一视图及控制代理通知：卢森堡CSSF代币化FAQ区分DLT份额与法定登记职责，并要求多登记人模式维持统一份额视图。港交所综合基金平台推出平台及代持服务，扩展基金分销结算流程：港交所综合基金平台新增代持及行政服务，覆盖订单、结算、对账等环节。

流动性管理

香港证监会补充开放式基金流动性管理指引，2027年10月底前落实：香港证监会补充开放式基金流动性管理指引，要求管理公司评估资产流动性与赎回条款，并在2027年10月底前落实相关政策程序。

反洗钱与客户尽调

Ogier称CIMA已启动反洗钱非现场审查，基金或须五个工作日回应：Ogier称开曼CIMA已启动反洗钱案头审查，所述回应时限为其专业解读。衡力斯梳理BVI与开曼可疑活动报告的内部评估和外部提交路径：衡力斯对照BVI与开曼可疑活动报告的内部评估和外部提交路径，属于律师事务所实务解读，不能替代主管机构原文。